Tokenización de acciones: La nueva ola de innovación financiera
Recientemente, algunas conocidas empresas de tecnología financiera y bolsas de criptomonedas han lanzado sucesivamente servicios de tokenización de acciones, lo que ha generado una amplia atención en el mercado. Este producto financiero innovador ofrece a los inversores una nueva forma de negociar acciones, lo que vale la pena explorar en profundidad.
Gigantes de la tecnología financiera lideran la innovación
Una conocida empresa de tecnología financiera ha lanzado recientemente un servicio de Token de acciones muy esperado en el mercado de la UE, que ofrece a los usuarios europeos una nueva experiencia de negociación de acciones. Este servicio innovador permite a los usuarios comprar y vender derivados que siguen el precio de las acciones valorados en dólares, mientras que la empresa realiza automáticamente el intercambio de euros en segundo plano y cobra una tarifa de cambio del 0.1%.
mecanismo central
Custodia y mapeo: Estos tokens son esencialmente derivados que rastrean precios, y no una representación directa de valores. Los activos subyacentes son custodiados de manera segura en la cuenta europea de la empresa por una institución autorizada en Estados Unidos. La empresa es responsable de emitir estos contratos y registrarlos en la blockchain. Es importante destacar que los usuarios no pueden canjear directamente los valores correspondientes.
Cumplimiento regulatorio: Este servicio se ofrece como un contrato de derivados bajo el marco de MiFID II (Directiva sobre Mercados de Instrumentos Financieros II). La empresa posee una licencia MFT (facilidad de negociación multilateral) a través de la bolsa adquirida previamente, cumpliendo así con los requisitos de licencia de la UE para empresas que ofrecen servicios de negociación de derivados. Esto asegura que el servicio esté debidamente regulado en la región de la UE, proporcionando a los usuarios una garantía de cumplimiento.
Tiempo de negociación y manejo de acciones corporativas: Al principio, estos tokens de acciones estarán disponibles para negociar cinco días a la semana, desde el lunes a las 02:00 hasta el sábado a las 02:00, hora de Europa Central/horario de verano. En casos que involucren acciones corporativas, como dividendos, reparto de beneficios, divisiones, etc., la empresa llevará a cabo las operaciones correspondientes.
Aplicación de la tecnología blockchain: La emisión de estos tokens se basó en la tecnología blockchain, inicialmente en la blockchain de Arbitrum, con planes futuros de migrar a una blockchain Layer2 construida por la empresa. Esto demuestra la determinación de la empresa de utilizar la tecnología blockchain para mejorar la eficiencia y la transparencia de las transacciones.
Expansión del mercado de capital privado: Como parte de un plan de promoción de criptomonedas más amplio, la empresa ha logrado por primera vez el acceso a la propiedad privada a través de la tecnología blockchain, lanzando acciones tokenizadas de ciertas empresas no cotizadas conocidas para usuarios europeos. Esta iniciativa innovadora se beneficia del entorno regulatorio relativamente flexible de la UE, permitiendo que los inversores comunes accedan a participaciones en empresas no cotizadas que generalmente están abiertas solo a insiders y a inversores de alto patrimonio.
Diseño abierto de las plataformas de intercambio de criptomonedas
Por otro lado, el producto de tokens de acciones lanzado por un conocido intercambio de criptomonedas adopta un diseño más abierto, más cercano al ecosistema nativo de las criptomonedas.
características clave
Mecanismo de custodia y mapeo: instituciones profesionales son responsables de la compra y custodia de acciones reales o activos de ETF, almacenados en instituciones de custodia de terceros en cumplimiento. Cada Token está anclado 1:1 a los activos subyacentes, el proceso de custodia está estrictamente regulado, garantizando la seguridad y transparencia de los activos. El Token se basa en la blockchain de Solana y representa una parte de la propiedad de las acciones o ETF subyacentes.
Cumplimiento regulatorio: El intercambio colabora activamente con sus socios y con las autoridades regulatorias globales para asegurarse de que los productos cumplan con las leyes y regulaciones locales. Actualmente, estos Token solo están disponibles para clientes no estadounidenses, y no se admite a usuarios de mercados como Estados Unidos, Canadá, Reino Unido, Unión Europea y Australia.
Tiempo de negociación y manejo de acciones de la empresa: se admite negociación 24/5 (de lunes a viernes todo el día), superando las limitaciones horarias del tradicional mercado de acciones de EE. UU. Los poseedores de Token no disfrutan del derecho de voto de los accionistas tradicionales, pero los dividendos se distribuyen indirectamente a través del mecanismo de ajuste del precio del Token.
Soporte de blockchain: Actualmente basado en la blockchain de Solana, con planes futuros de expandirse a otras blockchains de alto rendimiento. Se lanzaron inicialmente versiones tokenizadas de 60 acciones y ETFs estadounidenses, y se planea aumentar continuamente la variedad de activos soportados.
Comparación de dos modos
Estos dos modelos de tokenización de acciones tienen sus propias características: el primero tiene una ventaja en términos de cumplimiento y cobertura de la población general, y ofrece acciones no cotizadas; el segundo cubre más regiones, admite transacciones nativas de criptomonedas en cadena y protocolos DeFi, y está más alineado con el ecosistema de criptomonedas.
Oportunidades de desarrollo futuro
Para los equipos emprendedores, participar directamente en la emisión de nuevos activos de tokens de acciones puede enfrentar una intensa competencia. Sin embargo, aún existen dos tipos de oportunidades potenciales:
Ofrecer servicios dirigidos a grupos específicos o regiones particulares, similar a la lógica de reemplazar a los corredores tradicionales, apuntando a regiones y grupos que las instituciones financieras tradicionales tienen dificultades para alcanzar, pero que la tecnología de criptomonedas puede llegar.
Innovación en productos financieros, una vez que los Tokens de acciones se incorporan al fondo de activos, el equipo emprendedor puede ofrecer nuevos activos de derivados y estrategias de negociación, como contratos de alta apalancamiento, ETF apalancados, etc., para así formar una competencia diferenciada con grandes intercambios.
La tokenización de acciones sin duda ofrece a los inversores una mayor diversidad de opciones, pero como un nuevo producto financiero, los inversores deben entender completamente su mecánica, riesgos y regulaciones pertinentes antes de participar en el comercio. A medida que este campo continúa desarrollándose, tenemos razones para esperar la aparición de más innovaciones y oportunidades.
Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.
18 me gusta
Recompensa
18
5
Compartir
Comentar
0/400
HappyToBeDumped
· hace15h
tomar a la gente por tonta ya está, no hay nada más que decir.
Tokenización de acciones: los gigantes de la tecnología financiera y los intercambios de encriptación lideran la ola de innovación
Tokenización de acciones: La nueva ola de innovación financiera
Recientemente, algunas conocidas empresas de tecnología financiera y bolsas de criptomonedas han lanzado sucesivamente servicios de tokenización de acciones, lo que ha generado una amplia atención en el mercado. Este producto financiero innovador ofrece a los inversores una nueva forma de negociar acciones, lo que vale la pena explorar en profundidad.
Gigantes de la tecnología financiera lideran la innovación
Una conocida empresa de tecnología financiera ha lanzado recientemente un servicio de Token de acciones muy esperado en el mercado de la UE, que ofrece a los usuarios europeos una nueva experiencia de negociación de acciones. Este servicio innovador permite a los usuarios comprar y vender derivados que siguen el precio de las acciones valorados en dólares, mientras que la empresa realiza automáticamente el intercambio de euros en segundo plano y cobra una tarifa de cambio del 0.1%.
mecanismo central
Custodia y mapeo: Estos tokens son esencialmente derivados que rastrean precios, y no una representación directa de valores. Los activos subyacentes son custodiados de manera segura en la cuenta europea de la empresa por una institución autorizada en Estados Unidos. La empresa es responsable de emitir estos contratos y registrarlos en la blockchain. Es importante destacar que los usuarios no pueden canjear directamente los valores correspondientes.
Cumplimiento regulatorio: Este servicio se ofrece como un contrato de derivados bajo el marco de MiFID II (Directiva sobre Mercados de Instrumentos Financieros II). La empresa posee una licencia MFT (facilidad de negociación multilateral) a través de la bolsa adquirida previamente, cumpliendo así con los requisitos de licencia de la UE para empresas que ofrecen servicios de negociación de derivados. Esto asegura que el servicio esté debidamente regulado en la región de la UE, proporcionando a los usuarios una garantía de cumplimiento.
Tiempo de negociación y manejo de acciones corporativas: Al principio, estos tokens de acciones estarán disponibles para negociar cinco días a la semana, desde el lunes a las 02:00 hasta el sábado a las 02:00, hora de Europa Central/horario de verano. En casos que involucren acciones corporativas, como dividendos, reparto de beneficios, divisiones, etc., la empresa llevará a cabo las operaciones correspondientes.
Aplicación de la tecnología blockchain: La emisión de estos tokens se basó en la tecnología blockchain, inicialmente en la blockchain de Arbitrum, con planes futuros de migrar a una blockchain Layer2 construida por la empresa. Esto demuestra la determinación de la empresa de utilizar la tecnología blockchain para mejorar la eficiencia y la transparencia de las transacciones.
Expansión del mercado de capital privado: Como parte de un plan de promoción de criptomonedas más amplio, la empresa ha logrado por primera vez el acceso a la propiedad privada a través de la tecnología blockchain, lanzando acciones tokenizadas de ciertas empresas no cotizadas conocidas para usuarios europeos. Esta iniciativa innovadora se beneficia del entorno regulatorio relativamente flexible de la UE, permitiendo que los inversores comunes accedan a participaciones en empresas no cotizadas que generalmente están abiertas solo a insiders y a inversores de alto patrimonio.
Diseño abierto de las plataformas de intercambio de criptomonedas
Por otro lado, el producto de tokens de acciones lanzado por un conocido intercambio de criptomonedas adopta un diseño más abierto, más cercano al ecosistema nativo de las criptomonedas.
características clave
Mecanismo de custodia y mapeo: instituciones profesionales son responsables de la compra y custodia de acciones reales o activos de ETF, almacenados en instituciones de custodia de terceros en cumplimiento. Cada Token está anclado 1:1 a los activos subyacentes, el proceso de custodia está estrictamente regulado, garantizando la seguridad y transparencia de los activos. El Token se basa en la blockchain de Solana y representa una parte de la propiedad de las acciones o ETF subyacentes.
Cumplimiento regulatorio: El intercambio colabora activamente con sus socios y con las autoridades regulatorias globales para asegurarse de que los productos cumplan con las leyes y regulaciones locales. Actualmente, estos Token solo están disponibles para clientes no estadounidenses, y no se admite a usuarios de mercados como Estados Unidos, Canadá, Reino Unido, Unión Europea y Australia.
Tiempo de negociación y manejo de acciones de la empresa: se admite negociación 24/5 (de lunes a viernes todo el día), superando las limitaciones horarias del tradicional mercado de acciones de EE. UU. Los poseedores de Token no disfrutan del derecho de voto de los accionistas tradicionales, pero los dividendos se distribuyen indirectamente a través del mecanismo de ajuste del precio del Token.
Soporte de blockchain: Actualmente basado en la blockchain de Solana, con planes futuros de expandirse a otras blockchains de alto rendimiento. Se lanzaron inicialmente versiones tokenizadas de 60 acciones y ETFs estadounidenses, y se planea aumentar continuamente la variedad de activos soportados.
Comparación de dos modos
Estos dos modelos de tokenización de acciones tienen sus propias características: el primero tiene una ventaja en términos de cumplimiento y cobertura de la población general, y ofrece acciones no cotizadas; el segundo cubre más regiones, admite transacciones nativas de criptomonedas en cadena y protocolos DeFi, y está más alineado con el ecosistema de criptomonedas.
Oportunidades de desarrollo futuro
Para los equipos emprendedores, participar directamente en la emisión de nuevos activos de tokens de acciones puede enfrentar una intensa competencia. Sin embargo, aún existen dos tipos de oportunidades potenciales:
Ofrecer servicios dirigidos a grupos específicos o regiones particulares, similar a la lógica de reemplazar a los corredores tradicionales, apuntando a regiones y grupos que las instituciones financieras tradicionales tienen dificultades para alcanzar, pero que la tecnología de criptomonedas puede llegar.
Innovación en productos financieros, una vez que los Tokens de acciones se incorporan al fondo de activos, el equipo emprendedor puede ofrecer nuevos activos de derivados y estrategias de negociación, como contratos de alta apalancamiento, ETF apalancados, etc., para así formar una competencia diferenciada con grandes intercambios.
La tokenización de acciones sin duda ofrece a los inversores una mayor diversidad de opciones, pero como un nuevo producto financiero, los inversores deben entender completamente su mecánica, riesgos y regulaciones pertinentes antes de participar en el comercio. A medida que este campo continúa desarrollándose, tenemos razones para esperar la aparición de más innovaciones y oportunidades.