AngelList trên chuỗi: Thế hệ mới của đầu tư và huy động vốn Crypto bán riêng tư

Bán riêng tư đầu tư vốn về bản chất là một giao dịch tài chính, nhưng liên quan đến nhiều công việc và hợp tác phức tạp và chuyên nghiệp. Từ góc độ đầu tư, thường cần trải qua bốn giai đoạn: huy động vốn, đầu tư, quản lý sau đầu tư, và thoái vốn, liên quan đến việc đăng ký thực thể, quản lý nhà đầu tư, quản lý tài chính, thẩm định, v.v. Từ góc độ huy động vốn, các doanh nghiệp khởi nghiệp cũng cần hoàn thành nhiều công việc phức tạp, chẳng hạn như đăng ký thực thể, lập kế hoạch huy động vốn, quản lý cấu trúc cổ phần, v.v. Những công việc này thường vượt quá khả năng chuyên môn của những người tham gia, cần phải bỏ ra chi phí bổ sung và đưa vào nhiều hợp tác hơn.

AngelList là bộ công cụ trực tuyến phục vụ cho lĩnh vực đầu tư và huy động vốn bán riêng tư, trừu tượng hóa công việc phức tạp trong các giai đoạn thành các thành phần và chương trình, sử dụng công nghệ internet để vận hành trực tuyến, cho phép mọi người trên toàn cầu tham gia một cách hiệu quả. Các tổ chức đầu tư có thể dễ dàng tạo ra khung vận hành trực tuyến, nhà đầu tư có thể thuận tiện tham gia các tổ chức đầu tư và theo dõi tình trạng hoạt động, các doanh nghiệp khởi nghiệp cũng có thể nhanh chóng khởi động và quản lý huy động vốn.

Việc trực tuyến hóa có những lợi thế nổi bật: nâng cao hiệu quả, mở rộng biên giới, đồng thời giảm chi phí tài chính và thời gian. Nó làm cho quy trình đầu tư trở nên hiệu quả hơn, vượt qua những hạn chế của vòng xã hội truyền thống, giảm chi phí cho các giao dịch. Đây là sự chuyển đổi mô hình mà công nghệ cách mạng mang lại cho các ngành cụ thể.

Tuy nhiên, việc đầu tư và huy động vốn Crypto bán riêng tư do sử dụng tiền điện tử, phải đối mặt với một số thách thức mới:

1. Rủi ro tài chính: Các tổ chức đầu tư nắm quyền quản lý vốn, nhà đầu tư thiếu sự bảo đảm thực chất.

2. Rủi ro vi phạm hợp đồng: Sức mạnh ràng buộc của hợp đồng truyền thống trong lĩnh vực Crypto là hạn chế.

3. Hiện tượng đầu tư mạo hiểm: tồn tại nhiều nhóm thao túng tiền điện tử và những người bán lại.

Trong khi đó, tiền điện tử cũng mang lại cơ hội mới cho việc đầu tư và huy động vốn bán riêng tư. Đầu tư và huy động vốn Crypto có thể được xem như giao dịch đồng tiền trong cùng một hệ thống sổ cái, sử dụng các đặc tính kỹ thuật như hợp đồng thông minh, tiền tệ có thể lập trình, khả năng sử dụng dữ liệu, có thể ràng buộc về mặt kỹ thuật giữa hai bên giao dịch, đảm bảo quyền lợi của các bên.

Ví dụ, có thể triển khai hợp đồng quản lý quỹ và hợp đồng hoàn lại để tăng cường tính an toàn của quỹ; có thể sử dụng hợp đồng thỏa thuận đầu tư để thực hiện các quy tắc giao dịch trong thỏa thuận SAFT, đảm bảo an toàn thực hiện; lợi dụng tính mở và khả năng truy cập dữ liệu của blockchain có thể xác minh hành vi của các tổ chức đầu tư, giúp phân loại các quỹ đầu tư mạo hiểm.

Bằng cách đưa từng giao dịch và khâu quản lý lên chuỗi, xây dựng các hợp đồng thông minh tương ứng và thực hiện việc kết hợp tự do cũng như gọi lẫn nhau, chúng ta có thể tạo ra một bộ công cụ đầu tư và huy động vốn trên chuỗi, tức là AngelList trên chuỗi. Điều này không chỉ cung cấp sự đảm bảo giao dịch không cần tin tưởng, mà còn mô hình hóa quy trình giao dịch huy động vốn bán riêng tư, giúp người tham gia dễ dàng hoàn thành công việc liên quan mà không cần kiến thức chuyên môn.

Kể từ khi The DAO ra đời vào năm 2016, nhiều nhà phát triển và người xây dựng đã nỗ lực vì tầm nhìn "Onchain Ventures". Là người sáng lập DAOSquare, mục tiêu của chúng tôi là xây dựng một AngelList trên chuỗi, cung cấp bộ công cụ hoàn chỉnh cho việc đầu tư và huy động vốn Crypto bán riêng tư. Tôi tin rằng Onchain Ventures có ý nghĩa quan trọng đối với việc đầu tư và huy động vốn Crypto cũng như sự phát triển toàn bộ của Crypto, khi ngành công nghiệp ngày càng hoàn thiện và quy định, những sản phẩm phục vụ việc đầu tư và huy động vốn Crypto sẽ tỏa sáng rực rỡ.