Нові тенденції MEV на Solana: сплеск атомарного арбітражу
Нещодавно прибуток від атак «сендвіч» на ланцюгу Solana помітно знизився, станом на 6 травня цей показник зменшився до 582 SOL, тоді як кілька місяців тому середній денний прибуток одного робота для атак «сендвіч» становив близько 10 000 SOL. Проте це не є кінцем MEV, новий тип атомного арбітражу стає основним джерелом торгівлі на ланцюгу Solana.
Дані показують, що частка арбітражу на ланцюзі досягла вражаючого рівня. 8 квітня частка чайових, внесених арбітражем, досягла 74,12%, в інших випадках вона також в основному залишалася на рівні понад 50%. Це означає, що зараз на ланцюзі Solana кожні дві транзакції, можливо, одна використовується для арбітражу.
Однак у соціальних мережах майже немає обговорень щодо атомного Арбітражу. Чи є ця нова форма арбітражних можливостей схованою скарбницею, чи це ще одна форма пастки?
Арбітраж атомів: новий підхід до MEV-трейдингу
Атомарний арбітраж означає виконання арбітражних операцій, що містять кілька етапів, в рамках єдиної, атомарної транзакції блокчейну. Типовий атомарний арбітраж передбачає спочатку купівлю активу за нижчою ціною на одній децентралізованій біржі (DEX), а потім продаж цього активу за вищою ціною на іншій DEX в межах однієї транзакції. Оскільки весь процес упакований в одну атомарну транзакцію, це природним чином усуває контрагента ризик і ризик часткового виконання, що існують у традиційному арбітражі між біржами або неатомарному арбітражі.
Атомарність не була спроектована для Арбітражу, а є невід'ємною основною властивістю блокчейну для забезпечення узгодженості стану. Арбітражники хитро використовують цю гарантію, об'єднуючи операції, які спочатку потребували поетапного виконання і мали ризик виконання, в один атомарний блок, таким чином технічно усуваючи ризик виконання.
Міф про шалений прибуток та жорстока реальність
Згідно з нинішніми даними, атомарний арбітраж, здається, має непогані можливості для прибутку. Протягом останнього місяця атомарний арбітраж на ланцюзі Solana приніс 120 000 SOL (приблизно 17 мільйонів доларів США), адреса з найбільшим прибутком витратила лише 128.53 SOL, а прибуток склав 14 129 SOL, що забезпечило прибутковість на рівні 109 разів. Найбільший одноразовий прибуток склав лише 1.76 SOL, що принесло 1354 SOL, а прибутковість одноразового доходу досягла 769 разів.
Наразі в статистиці налічується 5656 атомних Арбітраж роботів, середній дохід з кожної адреси становить 24.48SOL (3071 долар США), середні витрати приблизно 870 доларів США. Хоча це значення не дотягує до попередніх атакуючих з сендвіч-атаки, місячна дохідність може досягати 352%, що виглядає як непогана бізнес-можливість.
Однак ці дані відображають лише витрати на транзакції в мережі, за арбітражем стоять додаткові витрати. Апаратні умови для виконання арбітражу включають приватний RPC і сервер з 8 ядрами та 8 ГБ оперативної пам'яті. З точки зору витрат, вартість сервера коливається від 100 до 300 доларів на місяць, для створення приватного сервера потрібно принаймні близько 50 доларів на місяць. Загальні місячні витрати становлять приблизно від 150 до 500 доларів, і це лише найнижчий поріг. Для швидшого проведення арбітражу зазвичай потрібно налаштувати сервери з кількома IP-адресами.
Фактична ситуація може бути не такою оптимістичною, як свідчать дані. За даними одного веб-сайту з розгортання атомного Арбітражу, за останній тиждень лише 15 адрес отримали прибуток понад 1 SOL, максимальний прибуток склав 15 SOL, інші адреси за тиждень отримали прибуток нижче 1 SOL, і навіть багато з них перебувають у збитках. Враховуючи витрати на сервери та вузли, більшість роботів на цій платформі можуть бути у збитках.
Хто отримує прибуток? Відкриваємо завісу "гарантованого прибутку" в арбітражі
Незважаючи на те, що реальність і великі дані, здається, суперечать один одному, загалом роботи, що здійснюють атомний Арбітраж на Solana, все ще перебувають у прибутковому стані. Це також неминуче підпадає під обмеження "правила 80/20", де невелика кількість високоякісних арбітражних роботів отримує значні прибутки, тоді як інші стають новими жертвами.
Ключ дохідності атомарного арбітражу полягає у виявленні арбітражних можливостей. Наприклад, у найприбутковішій угоді, спочатку було куплено 3679 одиниць певного токена за 2.13 SOL (ціна за одиницю близько 0.08 долара), а потім продано за 199,000 доларів (ціна за одиницю близько 54.36 долара). Очевидно, що цей арбітраж успішно скористався недоліком у ліквідності певного торгового пулу, купивши у великого гравця, який не звертав уваги на глибину пулу.
Проте такі можливості є дуже рідкісними, і практично всі роботи в мережі стежать за подібними шансами. Тому ці випадкові великі Арбітражні можливості більше схожі на виграш у лотерею.
Атомний Арбітраж останнім часом набирає популярності, можливо, через те, що деякі розробники упакували цю можливість арбітражу в безпрограшний бізнес, розробивши безкоштовну версію для новачків і надаючи навчальні матеріали. Ці команди стягують 10% від прибутку під час отримання арбітражного доходу, одночасно стягуючи підписку за допомогу в налаштуванні вузлів і серверів, а також за надання додаткових IP-адрес.
Насправді, через те, що більшість користувачів не глибоко розуміють технології, використовувані інструменти моніторингу арбітражних можливостей є схожими, в результаті чого прибуток не є великим і не покриває базові витрати.
Якщо у вас немає певної технічної бази, унікальних інструментів моніторингу арбітражних можливостей та налаштованих високопродуктивних серверів і вузлів, то більшість гравців, які хочуть брати участь в атомарному арбітражі, лише перетворюються з трейдерів на тих, хто купує сервери та платять підписку, стаючи жертвами шахрайства. Зі збільшенням кількості учасників ймовірність провалу арбітражу також зростає. Наразі програма з найвищою прибутковістю має рівень невдачі в торгівлі понад 99%, фактично всі угоди зазнають невдачі, а учасники-роботи все ще повинні сплачувати витрати на ланцюг.
Перед тим, як зануритися в цю на перший погляд привабливу хвилю "атомного арбітражу", кожен потенційний учасник повинен залишатися з ясною головою, ретельно оцінюючи власні ресурси та можливості, остерігаючись тих, хто пропонує надмірно упаковані обіцянки "гарантованого прибутку", щоб уникнути того, щоб стати ще однією хвилею "підсмажених" в цій новій "золотоносній лихоманці".
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
22 лайків
Нагородити
22
5
Поділіться
Прокоментувати
0/400
BearMarketBarber
· 07-26 03:35
невдахи обдурювати людей, як лохів ще одна хвиля прийде
Поширення атомного арбітражу Solana: 99% рівень невдачі приховує ризики
Нові тенденції MEV на Solana: сплеск атомарного арбітражу
Нещодавно прибуток від атак «сендвіч» на ланцюгу Solana помітно знизився, станом на 6 травня цей показник зменшився до 582 SOL, тоді як кілька місяців тому середній денний прибуток одного робота для атак «сендвіч» становив близько 10 000 SOL. Проте це не є кінцем MEV, новий тип атомного арбітражу стає основним джерелом торгівлі на ланцюгу Solana.
Дані показують, що частка арбітражу на ланцюзі досягла вражаючого рівня. 8 квітня частка чайових, внесених арбітражем, досягла 74,12%, в інших випадках вона також в основному залишалася на рівні понад 50%. Це означає, що зараз на ланцюзі Solana кожні дві транзакції, можливо, одна використовується для арбітражу.
Однак у соціальних мережах майже немає обговорень щодо атомного Арбітражу. Чи є ця нова форма арбітражних можливостей схованою скарбницею, чи це ще одна форма пастки?
Арбітраж атомів: новий підхід до MEV-трейдингу
Атомарний арбітраж означає виконання арбітражних операцій, що містять кілька етапів, в рамках єдиної, атомарної транзакції блокчейну. Типовий атомарний арбітраж передбачає спочатку купівлю активу за нижчою ціною на одній децентралізованій біржі (DEX), а потім продаж цього активу за вищою ціною на іншій DEX в межах однієї транзакції. Оскільки весь процес упакований в одну атомарну транзакцію, це природним чином усуває контрагента ризик і ризик часткового виконання, що існують у традиційному арбітражі між біржами або неатомарному арбітражі.
Атомарність не була спроектована для Арбітражу, а є невід'ємною основною властивістю блокчейну для забезпечення узгодженості стану. Арбітражники хитро використовують цю гарантію, об'єднуючи операції, які спочатку потребували поетапного виконання і мали ризик виконання, в один атомарний блок, таким чином технічно усуваючи ризик виконання.
Міф про шалений прибуток та жорстока реальність
Згідно з нинішніми даними, атомарний арбітраж, здається, має непогані можливості для прибутку. Протягом останнього місяця атомарний арбітраж на ланцюзі Solana приніс 120 000 SOL (приблизно 17 мільйонів доларів США), адреса з найбільшим прибутком витратила лише 128.53 SOL, а прибуток склав 14 129 SOL, що забезпечило прибутковість на рівні 109 разів. Найбільший одноразовий прибуток склав лише 1.76 SOL, що принесло 1354 SOL, а прибутковість одноразового доходу досягла 769 разів.
Наразі в статистиці налічується 5656 атомних Арбітраж роботів, середній дохід з кожної адреси становить 24.48SOL (3071 долар США), середні витрати приблизно 870 доларів США. Хоча це значення не дотягує до попередніх атакуючих з сендвіч-атаки, місячна дохідність може досягати 352%, що виглядає як непогана бізнес-можливість.
Однак ці дані відображають лише витрати на транзакції в мережі, за арбітражем стоять додаткові витрати. Апаратні умови для виконання арбітражу включають приватний RPC і сервер з 8 ядрами та 8 ГБ оперативної пам'яті. З точки зору витрат, вартість сервера коливається від 100 до 300 доларів на місяць, для створення приватного сервера потрібно принаймні близько 50 доларів на місяць. Загальні місячні витрати становлять приблизно від 150 до 500 доларів, і це лише найнижчий поріг. Для швидшого проведення арбітражу зазвичай потрібно налаштувати сервери з кількома IP-адресами.
Фактична ситуація може бути не такою оптимістичною, як свідчать дані. За даними одного веб-сайту з розгортання атомного Арбітражу, за останній тиждень лише 15 адрес отримали прибуток понад 1 SOL, максимальний прибуток склав 15 SOL, інші адреси за тиждень отримали прибуток нижче 1 SOL, і навіть багато з них перебувають у збитках. Враховуючи витрати на сервери та вузли, більшість роботів на цій платформі можуть бути у збитках.
Хто отримує прибуток? Відкриваємо завісу "гарантованого прибутку" в арбітражі
Незважаючи на те, що реальність і великі дані, здається, суперечать один одному, загалом роботи, що здійснюють атомний Арбітраж на Solana, все ще перебувають у прибутковому стані. Це також неминуче підпадає під обмеження "правила 80/20", де невелика кількість високоякісних арбітражних роботів отримує значні прибутки, тоді як інші стають новими жертвами.
Ключ дохідності атомарного арбітражу полягає у виявленні арбітражних можливостей. Наприклад, у найприбутковішій угоді, спочатку було куплено 3679 одиниць певного токена за 2.13 SOL (ціна за одиницю близько 0.08 долара), а потім продано за 199,000 доларів (ціна за одиницю близько 54.36 долара). Очевидно, що цей арбітраж успішно скористався недоліком у ліквідності певного торгового пулу, купивши у великого гравця, який не звертав уваги на глибину пулу.
Проте такі можливості є дуже рідкісними, і практично всі роботи в мережі стежать за подібними шансами. Тому ці випадкові великі Арбітражні можливості більше схожі на виграш у лотерею.
Атомний Арбітраж останнім часом набирає популярності, можливо, через те, що деякі розробники упакували цю можливість арбітражу в безпрограшний бізнес, розробивши безкоштовну версію для новачків і надаючи навчальні матеріали. Ці команди стягують 10% від прибутку під час отримання арбітражного доходу, одночасно стягуючи підписку за допомогу в налаштуванні вузлів і серверів, а також за надання додаткових IP-адрес.
Насправді, через те, що більшість користувачів не глибоко розуміють технології, використовувані інструменти моніторингу арбітражних можливостей є схожими, в результаті чого прибуток не є великим і не покриває базові витрати.
Якщо у вас немає певної технічної бази, унікальних інструментів моніторингу арбітражних можливостей та налаштованих високопродуктивних серверів і вузлів, то більшість гравців, які хочуть брати участь в атомарному арбітражі, лише перетворюються з трейдерів на тих, хто купує сервери та платять підписку, стаючи жертвами шахрайства. Зі збільшенням кількості учасників ймовірність провалу арбітражу також зростає. Наразі програма з найвищою прибутковістю має рівень невдачі в торгівлі понад 99%, фактично всі угоди зазнають невдачі, а учасники-роботи все ще повинні сплачувати витрати на ланцюг.
Перед тим, як зануритися в цю на перший погляд привабливу хвилю "атомного арбітражу", кожен потенційний учасник повинен залишатися з ясною головою, ретельно оцінюючи власні ресурси та можливості, остерігаючись тих, хто пропонує надмірно упаковані обіцянки "гарантованого прибутку", щоб уникнути того, щоб стати ще однією хвилею "підсмажених" в цій новій "золотоносній лихоманці".