BTCFi зростає: Біткойн переосмислює ландшафт Децентралізованих фінансів

2025-07-21 15:14:36

Генерація анотацій у процесі

Зростання BTCFi: роль Біткойна в Децентралізованих фінансах зазнає великих змін

Біткойн正在Децентралізовані фінанси领域崛起,逐渐成为一支强大力量,开始挑战以太坊的主导地位。通过分析链上数据,我们发现BTCFi(Біткойн与Децентралізовані фінанси的结合)不仅是技术上的转变,更可能引发Біткойн在Децентралізовані фінанси中角色的范式转变,重新定义整个Децентралізовані фінанси领域格局。

Первісний дизайн Біткойна та його обмеження в Децентралізованих фінансах

Біткойн спочатку був розроблений для системи електронних грошей рівноправних учасників, але має обмеження в підтримці складних Децентралізовані фінанси застосувань:

Модель UTXO не має гнучкості для підтримки складних смарт-контрактів
Обмежена скриптова мова заважає розробці складних Децентралізованих фінансів додатків
Нетюрингова повна властивість ускладнює реалізацію складних смарт-контрактів, що залежать від стану.
Обмеження розміру блоку та швидкості транзакцій призводять до повільної обробки

Ці дизайни, хоча й підвищують безпеку та децентралізацію, але також перешкоджають прямій реалізації Децентралізованих фінансів.

Ранні спроби та розвиток впровадження Децентралізованих фінансів на Біткойн

Попри обмеження, розробники все ще шукають інноваційні рішення:

Кольорова монета (2012-2013): спроба раннього розширення функцій Біткойна
Контрпартія(2014): впровадження можливості створення та обігу кастомних активів
Lightning Network (2015 до сьогодні ): протокол другого рівня для покращення масштабованості транзакцій
Дискретний журнал контрактів ( DLC ) (: реалізація можливостей складних фінансових контрактів
Liquid мережа )2018 до сьогодні (: підтримка випуску криптоактивів та складних транзакцій на боковій ланці
Оновлення Taproot )2021(: покращило можливості смарт-контрактів Біткойна

Ці розробки поклали основу для розширення функцій Біткойна, продемонструвавши потенціал екосистеми Біткойна.

![Біткойн спільнота з нетерпінням чекає на прогрес BTCFi, як справи зараз?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-91a0585dbf87dcef2e31e43ad04504d4.webp(

Ключова інновація: реалізація смарт-контрактів на Біткойні

В останні роки з'явилося кілька протоколів, що мають на меті впровадження смарт-контрактів і Децентралізованих фінансів:

Rootstock: Біткойн найтриваліша бічна ланка, що підтримує EVM-сумісність
Core: EVM-сумісний блокчейн, тісно пов'язаний з Біткойном, інноваційна модель подвійного стейкінгу
Merlin Chain: інтегрована мережа другого рівня Біткойн на основі технології ZK-Rollup
BEVM: перша повністю децентралізована і сумісна з EVM другий рівень мережі Біткойн

Ці протоколи принесли ключові інновації, які включають:

Токенізація біткойн-активів
Інтелектуальні контракти та сумісність з EVM
Біткойн з прибутком
Масштабованість та підвищення приватності

Станом на вересень 2024 року, загальна заблокована вартість рішень другого рівня Біткойну та сайдчейнів )TVL( досягла 10,7 мільярда доларів, що на 18,4 рази більше порівняно з січнем 2023 року. Core лідирує, займаючи 27,6% TVL.

![Біткойн спільнота мріє про BTCFi, які тепер мають прогрес?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-baefa0371aacecafe9b9813b986c81ad.webp(

![Біткойн спільнота мріє про BTCFi, як просуваються справи?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-21ce285fda1c02e84b94a87db4597b06.webp(

Стан децентралізованих фінансів Біткойна

Декілька ключових проектів сприяють інноваціям та залученню користувачів:

Pell Network: протокол повторного стейкінгу через мережі
Avalon Finance: багатоланкова платформа Децентралізовані фінанси, що надає послуги кредитування та торгівлі
Colend Protocol: децентралізована кредитна платформа
MoneyOnChain: повноцінний Децентралізовані фінанси протокол, випуск стабільної монети
Sovryn: функціональна платформа Децентралізовані фінанси, що надає послуги з торгівлі, кредитування тощо
Solv Protocol: передовий проект фінансування NFT

Core займає провідну позицію в просторі Біткойн Децентралізованих фінансів, його кількість проектів становить 25.2%. Pell Network з TVL 260.8 мільйонів доларів став провідним проектом DeFi.

![Біткойн спільнота мріє про BTCFi, як просуваються справи?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-c498f00f1ee0369cdc602ab3cd1436d4.webp(

![Біткойн спільнота хвилюється за BTCFi, як просувається проект?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-a3a69f41b2117762c6f1936fd6bc1ebb.webp(

![Біткойн спільнота мріє про BTCFi, які зараз досягнення?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-de80cbcd9bfc768c1fa7af619fd2e032.webp(

![Біткойн спільнота мріє про BTCFi, як справи з ним зараз?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-7b3c770c164567b675f40efa0bbb4517.webp(

Порівняльний аналіз з DeFi на базі Ефіру

Інтеграція Біткойна та екосистеми Децентралізованих фінансів Ethereum здійснюється переважно через упаковані активи, такі як wBTC. Станом на 8 вересня, кількість BTC, заблокованих у DeFi-протоколах Ethereum, становить )15,34 тисячі (, що значно перевищує кількість у рідній екосистемі DeFi Біткойна )0,897 тисячі (.

Оригінальні проекти DeFi на базі Біткойн, хоча і мають невеликий масштаб, працюють в рамках безпечної структури Біткойн, уникаючи багатьох ризиків міжмережевих зв'язків. Проте DeFi на базі Біткойн все ще знаходиться на початковій стадії, а сфера обслуговування обмежена.

![Біткойн спільноти серйозно переймається BTCFi, які наразі є результати?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-82ede7f6fac1343d0e5341f57a7b18db.webp(

![Біткойн спільнота з нетерпінням чекає на BTCFi. Який прогрес зараз?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-ee2a242066ef3d2543bd08b1641981ac.webp(

Майбутні можливості

Біткойн Децентралізовані фінанси мають великий потенціал для технологічного прогресу, включаючи вдосконалення рішень Layer 2, розробку більш масштабованих та взаємодіючих рамок тощо. Очікується, що продукти, які генерують прибуток, DEX та послуги Децентралізованих фінансів для установ привернуть велику увагу та фінансування.

Однак цей ріст також зіткнеться з регуляторними та технологічними викликами. Загалом, майбутнє Біткойн Децентралізованих фінансів сповнене надії, має потенціал справити глибокий вплив на всю екосистему Децентралізованих фінансів, роблячи Біткойн основним учасником Децентралізованих фінансів.

![Біткойн спільноти серцем мріє про BTCFi, як просувається проект зараз?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-47fcfc6ec5ca3bff9d4e934e7aeb2b30.webp(

BTC-0.76%

DEFI-8.12%

Переглянути оригінал

Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.

15 лайків

Нагородити
15
6
Поділіться

Прокоментувати

0/400

ForkTrooper