RWA: A ascensão de ativos reais no mundo Blockchain
1. Conceito e Desenvolvimento de RWA
RWA é a sigla para Real World Assets, referindo-se a ativos do mundo real que são representados e negociados de forma digital e tokenizada no ecossistema blockchain, incluindo imóveis, produtos, títulos, ações, obras de arte, entre outros. O núcleo do RWA é a introdução de ativos financeiros tradicionais no ecossistema DeFi através da tecnologia blockchain, permitindo uma gestão e negociação de ativos mais eficiente, transparente e segura.
O significado de RWA reside em tornar ativos reais de difícil liquidez líquidos através da Blockchain, permitindo a participação em operações de empréstimo, staking e negociação no ecossistema DeFi. Essa conexão entre o real e a Blockchain está se tornando uma importante direção de desenvolvimento no ecossistema Web3.
A singularidade do RWA reside no fato de que é uma ponte entre ativos nativos de criptomoedas e ativos tradicionais. Os ativos nativos de criptomoedas operam na cadeia por meio de contratos inteligentes, seguindo o princípio de "código é lei"; enquanto os ativos tradicionais são protegidos pela legislação da sociedade real. O RWA precisa atender simultaneamente ao suporte tecnológico dos contratos inteligentes e à proteção legal dos ativos subjacentes.
A evolução do RWA pode ser dividida em três fases:
2017-2019: Fase de exploração inicial, surgiram projetos pioneiros como Polymath, Harbor.
2020-2022: Fase de desenvolvimento inicial, projetos como Centrifuge e MakerDAO introduziram RWA
Desde 2023: fase de rápida expansão, instituições financeiras tradicionais e governos começam a intervir
2. Principais áreas de aplicação do RWA
RWA demonstra potencial de aplicação em várias áreas:
Imobiliário: aumentar a liquidez dos imóveis, reduzir o risco de investimento pessoal. Projetos representativos incluem Tangible, Landshare, entre outros.
Stablecoins fiduciários: como USDT, USDC, etc., que oferecem ativos de baixa volatilidade através da ligação com moedas fiduciárias.
Mercado de empréstimos: ampliar o alcance dos ativos que podem ser penhorados, oferecendo mais opções para pequenas e médias empresas e investidores individuais.
Títulos e valores mobiliários: projetos como Maple Finance, Securitize, entre outros, dedicam-se à emissão e negociação de títulos e valores mobiliários em blockchain.
3. Escala do mercado RWA
O mercado RWA explodiu em maio de 2023, com um TVL que atinge 6,3 bilhões de dólares até o momento, um crescimento de 6000% em relação ao ano anterior. De acordo com os dados da RWA.xyz, há até 62.487 detentores de ativos relacionados ao RWA, 99 emissores de ativos e um valor total de stablecoins de 169 bilhões de dólares.
Instituições como a Binance preveem que o valor total de mercado de RWA pode alcançar 16 trilhões de dólares até 2030. Como um setor emergente, RWA está mudando de forma significativa o mercado DeFi, mas seu desenvolvimento está intimamente relacionado às regulamentações de cada país.
4. Projetos representativos do ecossistema RWA
Centrifuge
Centrifuge é uma plataforma de tokenização de ativos reais na blockchain, que oferece um protocolo de financiamento de ativos descentralizado. Sua arquitetura central inclui a Centrifuge Chain, o protocolo Tinlake, o cálculo de NAV na blockchain e uma estrutura de investimento em camadas.
O projeto obteve várias rodadas de financiamento, mas dados centrais recentes como TVL apresentaram uma queda.
ONDO Finance
A ONDO Finance está comprometida em fornecer produtos financeiros de nível institucional, sendo os principais produtos o USDY e o OUSG. O USDY é um token de rendimento em dólares, e o OUSG é um token de títulos do governo dos EUA de curto prazo.
A situação de financiamento do projeto é boa, o TVL atinge 538,97 milhões de dólares, ocupando a terceira posição na corrida RWA.
BlackRock BUIDL
ETF lançado pela BlackRock em parceria com a Securitize, investindo em títulos do Tesouro dos EUA de curto prazo e outros equivalentes de caixa. O projeto tem uma conformidade bastante sólida, com alta aceitação no mercado, e o TVL se mantém estável em 502.41m dólares.
5. Resumo
O objetivo fundamental do RWA é realizar a interconexão entre ativos reais e ativos em blockchain, borrando as fronteiras entre DeFi e finanças tradicionais. Os principais setores incluem títulos, imóveis, crédito e empréstimos, stablecoins, entre outros.
Em comparação com outras áreas, o RWA está sujeito a uma regulamentação mais rigorosa e exige alta conformidade. Embora o potencial seja grande, é necessário ter cautela ao investir em projetos relacionados e estar atento aos riscos.
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GateUser-e51e87c7
· 7h atrás
Outra máquina de fazer as pessoas de parvas?
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rugged_again
· 7h atrás
Então, vamos falar de forma simples: o dinheiro entrou!
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P2ENotWorking
· 7h atrás
Ativos na blockchain? Vamos tentar colocar uma máquina de lavar na blockchain!
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DuckFluff
· 7h atrás
Na última vez perdi tudo, será que desta vez o RWA pode decolar?
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AirdropworkerZhang
· 7h atrás
Este é um jogo que só pessoas realmente ricas conseguem jogar, certo?
RWA: O novo mar azul de 6 trilhões de dólares no mundo Blockchain
RWA: A ascensão de ativos reais no mundo Blockchain
1. Conceito e Desenvolvimento de RWA
RWA é a sigla para Real World Assets, referindo-se a ativos do mundo real que são representados e negociados de forma digital e tokenizada no ecossistema blockchain, incluindo imóveis, produtos, títulos, ações, obras de arte, entre outros. O núcleo do RWA é a introdução de ativos financeiros tradicionais no ecossistema DeFi através da tecnologia blockchain, permitindo uma gestão e negociação de ativos mais eficiente, transparente e segura.
O significado de RWA reside em tornar ativos reais de difícil liquidez líquidos através da Blockchain, permitindo a participação em operações de empréstimo, staking e negociação no ecossistema DeFi. Essa conexão entre o real e a Blockchain está se tornando uma importante direção de desenvolvimento no ecossistema Web3.
A singularidade do RWA reside no fato de que é uma ponte entre ativos nativos de criptomoedas e ativos tradicionais. Os ativos nativos de criptomoedas operam na cadeia por meio de contratos inteligentes, seguindo o princípio de "código é lei"; enquanto os ativos tradicionais são protegidos pela legislação da sociedade real. O RWA precisa atender simultaneamente ao suporte tecnológico dos contratos inteligentes e à proteção legal dos ativos subjacentes.
A evolução do RWA pode ser dividida em três fases:
2. Principais áreas de aplicação do RWA
RWA demonstra potencial de aplicação em várias áreas:
Imobiliário: aumentar a liquidez dos imóveis, reduzir o risco de investimento pessoal. Projetos representativos incluem Tangible, Landshare, entre outros.
Stablecoins fiduciários: como USDT, USDC, etc., que oferecem ativos de baixa volatilidade através da ligação com moedas fiduciárias.
Mercado de empréstimos: ampliar o alcance dos ativos que podem ser penhorados, oferecendo mais opções para pequenas e médias empresas e investidores individuais.
Títulos e valores mobiliários: projetos como Maple Finance, Securitize, entre outros, dedicam-se à emissão e negociação de títulos e valores mobiliários em blockchain.
3. Escala do mercado RWA
O mercado RWA explodiu em maio de 2023, com um TVL que atinge 6,3 bilhões de dólares até o momento, um crescimento de 6000% em relação ao ano anterior. De acordo com os dados da RWA.xyz, há até 62.487 detentores de ativos relacionados ao RWA, 99 emissores de ativos e um valor total de stablecoins de 169 bilhões de dólares.
Instituições como a Binance preveem que o valor total de mercado de RWA pode alcançar 16 trilhões de dólares até 2030. Como um setor emergente, RWA está mudando de forma significativa o mercado DeFi, mas seu desenvolvimento está intimamente relacionado às regulamentações de cada país.
4. Projetos representativos do ecossistema RWA
Centrifuge
Centrifuge é uma plataforma de tokenização de ativos reais na blockchain, que oferece um protocolo de financiamento de ativos descentralizado. Sua arquitetura central inclui a Centrifuge Chain, o protocolo Tinlake, o cálculo de NAV na blockchain e uma estrutura de investimento em camadas.
O projeto obteve várias rodadas de financiamento, mas dados centrais recentes como TVL apresentaram uma queda.
ONDO Finance
A ONDO Finance está comprometida em fornecer produtos financeiros de nível institucional, sendo os principais produtos o USDY e o OUSG. O USDY é um token de rendimento em dólares, e o OUSG é um token de títulos do governo dos EUA de curto prazo.
A situação de financiamento do projeto é boa, o TVL atinge 538,97 milhões de dólares, ocupando a terceira posição na corrida RWA.
BlackRock BUIDL
ETF lançado pela BlackRock em parceria com a Securitize, investindo em títulos do Tesouro dos EUA de curto prazo e outros equivalentes de caixa. O projeto tem uma conformidade bastante sólida, com alta aceitação no mercado, e o TVL se mantém estável em 502.41m dólares.
5. Resumo
O objetivo fundamental do RWA é realizar a interconexão entre ativos reais e ativos em blockchain, borrando as fronteiras entre DeFi e finanças tradicionais. Os principais setores incluem títulos, imóveis, crédito e empréstimos, stablecoins, entre outros.
Em comparação com outras áreas, o RWA está sujeito a uma regulamentação mais rigorosa e exige alta conformidade. Embora o potencial seja grande, é necessário ter cautela ao investir em projetos relacionados e estar atento aos riscos.