Nova Exploração no Ecossistema Polkadot: Como o Gigadot Melhora a Eficiência das Finanças Descentralizadas?
No ecossistema Polkadot, a liquidez e a eficiência dos ativos entre cadeias têm sido os principais desafios enfrentados pelas aplicações DeFi. Como um protocolo de staking entre cadeias focado na liberação de liquidez, a Bifrost se dedica a fornecer aos usuários uma forma mais flexível de utilizar os ativos de staking. A Hydration, por sua vez, construiu uma infraestrutura DeFi completa baseada no Polkadot SDK, que abrange módulos de troca, empréstimos, stablecoins, entre outros, e a integrou em uma arquitetura Appchain escalável.
Recentemente, estes dois projetos uniram-se para lançar o inovador produto DeFi Gigadot. Através de uma operação com um único clique e múltiplos mecanismos de rendimento, o Gigadot trouxe uma forma mais eficiente de utilização de capital para os usuários de DOT, ao mesmo tempo que iniciou uma nova exploração do DeFi cross-chain da Polkadot. Após o lançamento do produto, a reação do mercado foi calorosa, com o valor total bloqueado a ultrapassar temporariamente os 35 milhões de dólares, tornando-se um dos projetos experimentais mais notados dentro do ecossistema.
No segundo evento online Polkadot Open Call realizado em 22 de maio, dois responsáveis de projeto analisaram em profundidade a lógica de produto, a implementação técnica e o significado ecológico do Gigadot, apresentando de forma abrangente este novo produto DeFi composto na Polkadot.
A filosofia e a razão de ser da Gigadot
A filosofia central da Gigadot é "uma implantação, múltiplos rendimentos". Tradicionalmente, os usuários precisavam investir DOT separadamente em staking, empréstimos ou pools de liquidez, um processo complicado e com baixa utilização de ativos. A Gigadot surgiu para simplificar esses caminhos operacionais complexos, permitindo que os usuários obtenham múltiplas fontes de rendimento através de operações simples.
No ecossistema Polkadot, o DOT é o principal ativo de staking. No passado, uma vez que o DOT era staked, não era possível utilizar essa parte do ativo para outras finalidades, como empréstimos ou fornecimento de liquidez. O vDOT, lançado pela Bifrost, resolveu esse problema e construiu uma cadeia de aplicações exclusiva para oferecer suporte à liquidez.
A Hydration tentou incentivar os usuários a fornecer liquidez para DOT/vDOT através de um mecanismo de incentivos, mas os altos custos de incentivo limitaram a eficácia. Para isso, eles projetaram um novo mecanismo semelhante a um pool de stablecoin, mas não exige uma ancoragem fixa de 1:1, permitindo que DOT e vDOT sejam trocados livremente de acordo com a taxa de câmbio em tempo real, aumentando a liquidez e permitindo que vDOT seja utilizado como um ativo de colateral para empréstimos.
A Gigadot, com base nisso, integrou ainda mais o pool de liquidez com o módulo de empréstimos. Os usuários podem apostar DOT como vDOT, formando LP com a aDOT, e então usar o LP como colateral para emprestar fundos, realizando um uso cíclico e obtendo benefícios duplos de staking e empréstimos.
Como a Gigadot resolve o problema da liquidez entre cadeias?
Um dos objetivos do Gigadot é integrar e amplificar as vias de rendimento. Ao revisitar os primeiros dias do ecossistema Polkadot, muitas equipes desenvolviam LSTs, construíam pools de liquidez e distribuíam incentivos, formando uma série de linhas de produtos desconectadas.
A Hydration espera evitar a duplicação de esforços, integrando diretamente o vDOT maduro da Bifrost, aproveitando a comunicação intercadeias XCM e o mecanismo de segurança compartilhada da Polkadot, economizando custos de desenvolvimento e incentivos, demonstrando as vantagens da colaboração modular da Polkadot.
Atualmente, se os usuários quiserem usar vDOT no Hydration, devem primeiro fazer stake de DOT no Bifrost para obter vDOT, e depois transferi-lo para o Hydration através do XCM, sendo que o processo é um pouco complicado. No futuro, o Hydration irá suportar "stake com um clique", permitindo que os usuários realizem a operação diretamente na sua plataforma, com o sistema automaticamente comunicando-se com o Bifrost através do XCM e retornando vDOT, melhorando assim significativamente a experiência do usuário.
O preço on-chain do vDOT não depende de oráculos tradicionais, mas sim da sincronização em tempo real dos dados da Bifrost através do XCM, tornando-o mais seguro e resistente a manipulações. Recentemente, o volume de mensagens XCM entre a Hydration e a Bifrost aumentou significativamente, o que também indica que este mecanismo de cross-chain está funcionando de forma estável.
Arquitetura Técnica e Garantia de Segurança
Gigadot é um produto complexo, que contém vários níveis de funcionalidade. A interface do usuário inicial foi criticada por ter um processo muito longo e muitos passos. Agora foi simplificada para que os usuários precisem apenas possuir DOT ou USDT, podendo "obter Gigadot com um clique".
Gigadot é composto por duas categorias de ativos: uma categoria é de produtos derivados de DOT de outras cadeias (como vDOT), e a outra categoria são ativos derivados de DOT na forma ERC-20 do mercado de empréstimos Hydration. Esses ativos são adicionados ao pool de estabilidade como colateral, participando do mercado de empréstimos.
Gigadot é um token ERC-20 baseado no mecanismo Rebase, cujo valor se ajusta automaticamente com os rendimentos dos ativos subjacentes. Normalmente, os ativos cross-chain precisam ser encapsulados (wrapping), mas o Gigadot esconde esse processo complexo através de um design de um clique. Com o avanço do Polkadot Asset Hub, no futuro, a Hidratação irá otimizar ainda mais o suporte cross-chain, mantendo uma experiência de usuário simples.
Em termos de segurança, o Gigadot beneficia do mecanismo de segurança compartilhada da cadeia principal Polkadot, sem se preocupar com problemas de segurança dos ativos subjacentes.
Como maximizar os rendimentos do Gigadot?
A Gigadot implementou a agregação de várias fontes de rendimento, atualmente incluindo:
Juros de empréstimo: aDOT investido no mercado de empréstimos para obter juros;
Rendimentos de staking: vDOT gera continuamente rendimentos de staking;
Taxa de transação: aDOT e vDOT adicionados ao pool de estabilidade geram receita de taxas;
Tokens de incentivo: Os usuários que possuírem Gigadot poderão receber três tipos de incentivos —— Gigadot, o token nativo de Hydration HDX e o token nativo de Bifrost BNC;
Valorização de ativos: A valorização dos ativos subjacentes e a receita de taxas impulsionam o aumento do preço do Gigadot.
Os utilizadores também podem amplificar os lucros através da estratégia de "Looping": usando Gigadot como colateral, emprestam DOT e depois trocam-no por mais Gigadot, realizando repetidamente várias operações, acumulando assim os lucros. Desde que a taxa de rendimento do Gigadot seja superior à taxa de juros do empréstimo, esta abordagem pode continuar a amplificar os lucros.
Como o vDOT, aDOT, Gigadot e DOT estão altamente correlacionados em preço, eles flutuam de forma sincronizada durante a volatilidade do mercado, portanto, o risco de liquidação é relativamente baixo.
Além disso, a Bifrost estabeleceu um painel de monitoramento de ativos transparente, onde os usuários podem verificar a qualquer momento a taxa de reserva do vDOT, o estado de staking e outras informações, garantindo que cada ativo tenha 100% de suporte de reserva on-chain.
A evolução do mecanismo Polkadot e seu impacto no Gigadot
A Hydration e a Bifrost têm por trás equipes de desenvolvimento muito ativas. As equipes estarão atentas a cada atualização do SDK e avaliarão o impacto nos sistemas existentes. Embora algumas atualizações possam trazer mudanças significativas, até agora não há atualizações que causem impacto destrutivo ao Gigadot, e a arquitetura geral apresenta boa resiliência.
Neste momento, todo o ecossistema DeFi do Polkadot ainda está relativamente no início, a maioria dos usuários está satisfeita apenas em apostar DOT para obter rendimento básico, mas no último ano, cada vez mais pessoas começaram a participar de LP e produtos DeFi, Gigadot é um exemplo típico, pois oferece novas utilidades para DOT e traz formas de participação no ecossistema mais ricas.
Atualmente, a Bifrost está colaborando com a Parity para promover a migração do sistema de staking da Relay Chain para o Asset Hub. Além disso, a Polkadot também está avançando em algumas atualizações significativas recentemente, como suporte assíncrono (async backing), redução do tempo de bloco para 6 segundos e ajustes no mecanismo de staking.
Apesar das atualizações tecnológicas frequentes, o mecanismo de staking da Bifrost permanece estável e adapta-se ativamente a novos sistemas, mantendo assim a confiança no futuro desenvolvimento da Gigadot.
O futuro e o planeamento de produtos da Gigadot
A colaboração entre Hydration e Bifrost é muito estreita, e no futuro haverá mais produtos da série GIGA lançados. Atualmente, está em planejamento a introdução do vBNC da Bifrost no pool de estabilidade da Hydration, utilizando um mecanismo semelhante ao Gigadot para aumentar sua liquidez.
Além disso, o Gigadot também pode servir como um dos principais ativos colaterais para a stablecoin Hollar. Existem várias maneiras de implementar isso, e não se limita apenas ao colateral em looping; os usuários também podem usá-lo para emprestar outros ativos.
Hollar é uma stablecoin sobrecolateralizada que estabelece uma taxa de juro anual fixa, sendo mais adequada para a estimativa de custos dos usuários em comparação com ativos de taxa flutuante como USDT/USDC. Este mecanismo também promete impulsionar o surgimento de mais novos casos de uso, como integrar Hollar como taxa de transação ou ativo de liquidação estável, dependendo do design do sistema de cada blockchain.
Quais são os mecanismos de financiamento disponíveis para desenvolvedores?
A Hydration é construída com base no Substrate, mas também integra um ambiente EVM. No entanto, a implementação de contratos inteligentes na cadeia requer uma revisão através de um mecanismo de lista branca, isto é para proteger os recursos na cadeia contra abusos.
No que diz respeito ao financiamento, o cofre da Hydration também utiliza o mecanismo OpenGov, o que é consistente com projetos como o Bifrost. Recomenda-se fortemente que os desenvolvedores iniciem uma discussão no Discord ou no fórum antes de começar o desenvolvimento formal, para ver se os detentores de HDX estão interessados nesta ideia, evitando assim investir muito tempo apenas para descobrir que a comunidade não está disposta a apoiar.
Em suma, se você tiver uma ideia, pode definitivamente começar por aqui, pois dentro do ecossistema há caminhos claros de recompensa e apoio.
Conclusão
Gigadot não é apenas uma tentativa de integração de funcionalidades, mas sim uma exploração profunda e uma prática de productização do potencial de colaboração entre cadeias do Polkadot. Através de combinações com um clique, integração entre cadeias e múltiplos rendimentos, trouxe verdadeira combinabilidade DeFi para o Polkadot.
No futuro, o Polkadot mostrará seu valor único de modularidade e combinabilidade, continuando a injetar nova energia no desenvolvimento de Finanças Descentralizadas multi-chain, impulsionando todo o ecossistema em direção a um futuro financeiro mais aberto e eficiente.
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SchrodingerAirdrop
· 07-15 11:23
DOT bull incrível, Até à lua!
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GateUser-e51e87c7
· 07-15 03:31
na cadeia tubarões à solta
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GasGrillMaster
· 07-14 11:50
Não dá para entender o protocolo sem um pouco de gás assado.
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HalfBuddhaMoney
· 07-14 01:31
Mole mole jiji, por que complicar tanto em vez de simplesmente usar Cupões de Recorte?
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HashBandit
· 07-13 14:22
lmao outra "solução de eficiência" mas e o verdadeiro gargalo... o congestionamento da rede ainda prejudica o roi assim como o meu rig de mineração de eth em 2018
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LightningClicker
· 07-13 14:21
Claro, finalmente há uma solução DeFi tudo em um só lugar.
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OnchainHolmes
· 07-13 14:21
Desta vez finalmente vi certo, só estou à espera desta onda.
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ser_we_are_early
· 07-13 14:14
O ar está prestes a explodir, rápido, comprar na baixa
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HypotheticalLiquidator
· 07-13 14:11
Brincar com alavancagem é morte certa. A liquidação chega mais rápido do que se imagina.
Gigadot lidera uma nova era DeFi em Polkadot: operação com um clique para múltiplos ganhos
Nova Exploração no Ecossistema Polkadot: Como o Gigadot Melhora a Eficiência das Finanças Descentralizadas?
No ecossistema Polkadot, a liquidez e a eficiência dos ativos entre cadeias têm sido os principais desafios enfrentados pelas aplicações DeFi. Como um protocolo de staking entre cadeias focado na liberação de liquidez, a Bifrost se dedica a fornecer aos usuários uma forma mais flexível de utilizar os ativos de staking. A Hydration, por sua vez, construiu uma infraestrutura DeFi completa baseada no Polkadot SDK, que abrange módulos de troca, empréstimos, stablecoins, entre outros, e a integrou em uma arquitetura Appchain escalável.
Recentemente, estes dois projetos uniram-se para lançar o inovador produto DeFi Gigadot. Através de uma operação com um único clique e múltiplos mecanismos de rendimento, o Gigadot trouxe uma forma mais eficiente de utilização de capital para os usuários de DOT, ao mesmo tempo que iniciou uma nova exploração do DeFi cross-chain da Polkadot. Após o lançamento do produto, a reação do mercado foi calorosa, com o valor total bloqueado a ultrapassar temporariamente os 35 milhões de dólares, tornando-se um dos projetos experimentais mais notados dentro do ecossistema.
No segundo evento online Polkadot Open Call realizado em 22 de maio, dois responsáveis de projeto analisaram em profundidade a lógica de produto, a implementação técnica e o significado ecológico do Gigadot, apresentando de forma abrangente este novo produto DeFi composto na Polkadot.
A filosofia e a razão de ser da Gigadot
A filosofia central da Gigadot é "uma implantação, múltiplos rendimentos". Tradicionalmente, os usuários precisavam investir DOT separadamente em staking, empréstimos ou pools de liquidez, um processo complicado e com baixa utilização de ativos. A Gigadot surgiu para simplificar esses caminhos operacionais complexos, permitindo que os usuários obtenham múltiplas fontes de rendimento através de operações simples.
No ecossistema Polkadot, o DOT é o principal ativo de staking. No passado, uma vez que o DOT era staked, não era possível utilizar essa parte do ativo para outras finalidades, como empréstimos ou fornecimento de liquidez. O vDOT, lançado pela Bifrost, resolveu esse problema e construiu uma cadeia de aplicações exclusiva para oferecer suporte à liquidez.
A Hydration tentou incentivar os usuários a fornecer liquidez para DOT/vDOT através de um mecanismo de incentivos, mas os altos custos de incentivo limitaram a eficácia. Para isso, eles projetaram um novo mecanismo semelhante a um pool de stablecoin, mas não exige uma ancoragem fixa de 1:1, permitindo que DOT e vDOT sejam trocados livremente de acordo com a taxa de câmbio em tempo real, aumentando a liquidez e permitindo que vDOT seja utilizado como um ativo de colateral para empréstimos.
A Gigadot, com base nisso, integrou ainda mais o pool de liquidez com o módulo de empréstimos. Os usuários podem apostar DOT como vDOT, formando LP com a aDOT, e então usar o LP como colateral para emprestar fundos, realizando um uso cíclico e obtendo benefícios duplos de staking e empréstimos.
Como a Gigadot resolve o problema da liquidez entre cadeias?
Um dos objetivos do Gigadot é integrar e amplificar as vias de rendimento. Ao revisitar os primeiros dias do ecossistema Polkadot, muitas equipes desenvolviam LSTs, construíam pools de liquidez e distribuíam incentivos, formando uma série de linhas de produtos desconectadas.
A Hydration espera evitar a duplicação de esforços, integrando diretamente o vDOT maduro da Bifrost, aproveitando a comunicação intercadeias XCM e o mecanismo de segurança compartilhada da Polkadot, economizando custos de desenvolvimento e incentivos, demonstrando as vantagens da colaboração modular da Polkadot.
Atualmente, se os usuários quiserem usar vDOT no Hydration, devem primeiro fazer stake de DOT no Bifrost para obter vDOT, e depois transferi-lo para o Hydration através do XCM, sendo que o processo é um pouco complicado. No futuro, o Hydration irá suportar "stake com um clique", permitindo que os usuários realizem a operação diretamente na sua plataforma, com o sistema automaticamente comunicando-se com o Bifrost através do XCM e retornando vDOT, melhorando assim significativamente a experiência do usuário.
O preço on-chain do vDOT não depende de oráculos tradicionais, mas sim da sincronização em tempo real dos dados da Bifrost através do XCM, tornando-o mais seguro e resistente a manipulações. Recentemente, o volume de mensagens XCM entre a Hydration e a Bifrost aumentou significativamente, o que também indica que este mecanismo de cross-chain está funcionando de forma estável.
Arquitetura Técnica e Garantia de Segurança
Gigadot é um produto complexo, que contém vários níveis de funcionalidade. A interface do usuário inicial foi criticada por ter um processo muito longo e muitos passos. Agora foi simplificada para que os usuários precisem apenas possuir DOT ou USDT, podendo "obter Gigadot com um clique".
Gigadot é composto por duas categorias de ativos: uma categoria é de produtos derivados de DOT de outras cadeias (como vDOT), e a outra categoria são ativos derivados de DOT na forma ERC-20 do mercado de empréstimos Hydration. Esses ativos são adicionados ao pool de estabilidade como colateral, participando do mercado de empréstimos.
Gigadot é um token ERC-20 baseado no mecanismo Rebase, cujo valor se ajusta automaticamente com os rendimentos dos ativos subjacentes. Normalmente, os ativos cross-chain precisam ser encapsulados (wrapping), mas o Gigadot esconde esse processo complexo através de um design de um clique. Com o avanço do Polkadot Asset Hub, no futuro, a Hidratação irá otimizar ainda mais o suporte cross-chain, mantendo uma experiência de usuário simples.
Em termos de segurança, o Gigadot beneficia do mecanismo de segurança compartilhada da cadeia principal Polkadot, sem se preocupar com problemas de segurança dos ativos subjacentes.
Como maximizar os rendimentos do Gigadot?
A Gigadot implementou a agregação de várias fontes de rendimento, atualmente incluindo:
Os utilizadores também podem amplificar os lucros através da estratégia de "Looping": usando Gigadot como colateral, emprestam DOT e depois trocam-no por mais Gigadot, realizando repetidamente várias operações, acumulando assim os lucros. Desde que a taxa de rendimento do Gigadot seja superior à taxa de juros do empréstimo, esta abordagem pode continuar a amplificar os lucros.
Como o vDOT, aDOT, Gigadot e DOT estão altamente correlacionados em preço, eles flutuam de forma sincronizada durante a volatilidade do mercado, portanto, o risco de liquidação é relativamente baixo.
Além disso, a Bifrost estabeleceu um painel de monitoramento de ativos transparente, onde os usuários podem verificar a qualquer momento a taxa de reserva do vDOT, o estado de staking e outras informações, garantindo que cada ativo tenha 100% de suporte de reserva on-chain.
A evolução do mecanismo Polkadot e seu impacto no Gigadot
A Hydration e a Bifrost têm por trás equipes de desenvolvimento muito ativas. As equipes estarão atentas a cada atualização do SDK e avaliarão o impacto nos sistemas existentes. Embora algumas atualizações possam trazer mudanças significativas, até agora não há atualizações que causem impacto destrutivo ao Gigadot, e a arquitetura geral apresenta boa resiliência.
Neste momento, todo o ecossistema DeFi do Polkadot ainda está relativamente no início, a maioria dos usuários está satisfeita apenas em apostar DOT para obter rendimento básico, mas no último ano, cada vez mais pessoas começaram a participar de LP e produtos DeFi, Gigadot é um exemplo típico, pois oferece novas utilidades para DOT e traz formas de participação no ecossistema mais ricas.
Atualmente, a Bifrost está colaborando com a Parity para promover a migração do sistema de staking da Relay Chain para o Asset Hub. Além disso, a Polkadot também está avançando em algumas atualizações significativas recentemente, como suporte assíncrono (async backing), redução do tempo de bloco para 6 segundos e ajustes no mecanismo de staking.
Apesar das atualizações tecnológicas frequentes, o mecanismo de staking da Bifrost permanece estável e adapta-se ativamente a novos sistemas, mantendo assim a confiança no futuro desenvolvimento da Gigadot.
O futuro e o planeamento de produtos da Gigadot
A colaboração entre Hydration e Bifrost é muito estreita, e no futuro haverá mais produtos da série GIGA lançados. Atualmente, está em planejamento a introdução do vBNC da Bifrost no pool de estabilidade da Hydration, utilizando um mecanismo semelhante ao Gigadot para aumentar sua liquidez.
Além disso, o Gigadot também pode servir como um dos principais ativos colaterais para a stablecoin Hollar. Existem várias maneiras de implementar isso, e não se limita apenas ao colateral em looping; os usuários também podem usá-lo para emprestar outros ativos.
Hollar é uma stablecoin sobrecolateralizada que estabelece uma taxa de juro anual fixa, sendo mais adequada para a estimativa de custos dos usuários em comparação com ativos de taxa flutuante como USDT/USDC. Este mecanismo também promete impulsionar o surgimento de mais novos casos de uso, como integrar Hollar como taxa de transação ou ativo de liquidação estável, dependendo do design do sistema de cada blockchain.
Quais são os mecanismos de financiamento disponíveis para desenvolvedores?
A Hydration é construída com base no Substrate, mas também integra um ambiente EVM. No entanto, a implementação de contratos inteligentes na cadeia requer uma revisão através de um mecanismo de lista branca, isto é para proteger os recursos na cadeia contra abusos.
No que diz respeito ao financiamento, o cofre da Hydration também utiliza o mecanismo OpenGov, o que é consistente com projetos como o Bifrost. Recomenda-se fortemente que os desenvolvedores iniciem uma discussão no Discord ou no fórum antes de começar o desenvolvimento formal, para ver se os detentores de HDX estão interessados nesta ideia, evitando assim investir muito tempo apenas para descobrir que a comunidade não está disposta a apoiar.
Em suma, se você tiver uma ideia, pode definitivamente começar por aqui, pois dentro do ecossistema há caminhos claros de recompensa e apoio.
Conclusão
Gigadot não é apenas uma tentativa de integração de funcionalidades, mas sim uma exploração profunda e uma prática de productização do potencial de colaboração entre cadeias do Polkadot. Através de combinações com um clique, integração entre cadeias e múltiplos rendimentos, trouxe verdadeira combinabilidade DeFi para o Polkadot.
No futuro, o Polkadot mostrará seu valor único de modularidade e combinabilidade, continuando a injetar nova energia no desenvolvimento de Finanças Descentralizadas multi-chain, impulsionando todo o ecossistema em direção a um futuro financeiro mais aberto e eficiente.