The Federal Reserve (FED) memangkas suku bunga untuk memulai siklus baru, pasar aset global menyambut peluang baru
The Federal Reserve (FED) mengumumkan penurunan target kisaran suku bunga dana federal sebesar 50 basis poin menjadi 4,75%-5,00%, secara resmi memulai siklus penurunan suku bunga yang baru. Ini menandakan bahwa likuiditas global akan memasuki fase pelonggaran baru, membawa peluang baru bagi investor.
Dampak ini menyebabkan pasar saham global umumnya mengalami kenaikan. Indeks S&P 500 dan Dow Jones mencapai rekor tertinggi baru, dengan pasar saham di kawasan Asia-Pasifik menunjukkan kinerja yang sangat baik. Pasar cryptocurrency juga diuntungkan dari keuntungan penurunan suku bunga, dengan harga Bitcoin sempat melampaui 66000 dolar, kemungkinan adanya gelombang kenaikan baru sedang dalam proses.
Sebelum keputusan pemotongan suku bunga, data ekonomi terbaru yang dirilis oleh Amerika menunjukkan bahwa jumlah pekerjaan non-pertanian meningkat sebesar 142.000, kurang dari yang diharapkan; CPI bulan Agustus naik 2,5% dibandingkan tahun lalu, turun selama 5 bulan berturut-turut. Data ini meningkatkan harapan pasar terhadap pemotongan suku bunga.
Penurunan suku bunga biasanya akan berdampak berbeda pada berbagai jenis aset:
Obligasi AS sering naik sebelum penurunan suku bunga, dan mungkin mengalami fluktuasi jangka pendek setelah penurunan suku bunga.
Emas berkinerja baik sebelum dan setelah pemotongan suku bunga, tetapi pergerakan spesifik tergantung pada keadaan pendaratan lunak ekonomi.
Kinerja saham teknologi tergantung pada perbaikan fundamental ekonomi.
Bitcoin mungkin mengalami fluktuasi jangka pendek, tetapi prospek jangka panjang tetap positif.
Penurunan suku bunga kali ini sedikit melebihi ekspektasi Wall Street. Secara historis, The Federal Reserve (FED) hanya akan melakukan pemotongan suku bunga pertama sebesar 50 basis poin saat resesi ekonomi. Namun, Ketua The Federal Reserve (FED) Jerome Powell menyatakan bahwa ekonomi Amerika Serikat masih beroperasi dalam batas yang dapat dikendalikan, dan tidak ada kekhawatiran resesi yang signifikan. Penurunan suku bunga kali ini dianggap sebagai "pemotongan suku bunga preventif", yang menunjukkan tekad The Federal Reserve (FED) untuk melawan risiko resesi.
Berdasarkan pengalaman sejarah, pemotongan suku bunga preventif biasanya akan mendorong bull market aset global, sambil menyebabkan devaluasi dolar AS. Oleh karena itu, kita beralasan untuk percaya bahwa pemotongan suku bunga kali ini akan mendorong kenaikan harga aset lebih lanjut.
Setelah penurunan suku bunga, pasar saham AS menunjukkan kinerja yang kuat. S&P 500 mencetak rekor tertinggi baru, sementara indeks saham kecil Russell 2000 menunjukkan kinerja yang sangat menonjol. Ini sesuai dengan pola umum di mana saham kecil biasanya berkinerja lebih baik pada awal penurunan suku bunga. Namun, hedge fund tampaknya lebih menyukai saham teknologi, saham media, dan saham telekomunikasi, melanjutkan investasi yang terkait dengan tema AI.
Dari pasar global, selain Amerika Serikat, indeks saham dari berbagai negara seperti Jerman, India, Indonesia, dan Singapura juga mencetak rekor tertinggi, menunjukkan bahwa para investor penuh percaya diri terhadap lingkungan investasi setelah penurunan suku bunga.
Pasar cryptocurrency juga mendapatkan manfaat dari peningkatan selera risiko yang disebabkan oleh penurunan suku bunga. Bitcoin bangkit dari titik terendahnya di 53000 dolar AS pada awal bulan menjadi lebih dari 66000 dolar AS. Data ETF spot menunjukkan bahwa beberapa institusi menambah kepemilikan Bitcoin setelah penurunan suku bunga, mencerminkan perbaikan sentimen investor.
ETF Ethereum juga mengalami aliran dana berkelanjutan sejak diluncurkan. Mengingat rasio ETH/BTC telah turun di bawah 0,04, dengan nilai yang cukup tinggi, investor dapat mempertimbangkan untuk mengikuti ETF Ethereum untuk alokasi yang moderat.
Dibandingkan dengan siklus penurunan suku bunga tahun 2019, penyesuaian Bitcoin tahun ini datang lebih awal. Sejak mencapai puncak tahunan di bulan Maret, Bitcoin telah mengalami 189 hari penyesuaian fluktuasi, dengan penurunan maksimum mencapai 33%. Meskipun mungkin akan terus berfluktuasi dalam jangka pendek, diperkirakan bahwa besaran dan durasi penyesuaian akan lebih kecil dibandingkan dengan siklus tahun 2019. Dalam jangka panjang, Bitcoin tetap dianggap prospektif.
Laporan penelitian terbaru dari BlackRock menunjukkan bahwa Bitcoin sebagai alat diversifikasi risiko yang unik menarik karena terlepas dari faktor-faktor tradisional yang mendorong risiko dan imbal hasil. Meskipun memiliki volatilitas yang tinggi, risiko dan potensi imbal hasil yang dihadapi Bitcoin memiliki perbedaan mendasar dibandingkan dengan aset berisiko tinggi tradisional.
Seiring dengan meningkatnya perhatian investor global terhadap risiko geopolitik, masalah utang Amerika Serikat, dan ketidakstabilan politik global, Bitcoin dapat dilihat sebagai alat diversifikasi risiko yang semakin unik, yang membantu mengurangi risiko fiskal, moneter, dan geopolitik dalam portofolio.
Secara keseluruhan, dengan datangnya periode pelonggaran likuiditas, pasar aset global umumnya menunjukkan tren yang positif. Dalam lingkungan pelonggaran dolar, cryptocurrency bisa menikmati keuntungan likuiditas dan juga bisa menjadi alat untuk melindungi terhadap masalah utang Amerika Serikat, yang patut diperhatikan oleh para investor.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
The Federal Reserve (FED) menurunkan suku bunga sebesar 50 poin dasar Bitcoin telah menembus 66000 dolar AS, aset global menyambut peluang baru
The Federal Reserve (FED) memangkas suku bunga untuk memulai siklus baru, pasar aset global menyambut peluang baru
The Federal Reserve (FED) mengumumkan penurunan target kisaran suku bunga dana federal sebesar 50 basis poin menjadi 4,75%-5,00%, secara resmi memulai siklus penurunan suku bunga yang baru. Ini menandakan bahwa likuiditas global akan memasuki fase pelonggaran baru, membawa peluang baru bagi investor.
Dampak ini menyebabkan pasar saham global umumnya mengalami kenaikan. Indeks S&P 500 dan Dow Jones mencapai rekor tertinggi baru, dengan pasar saham di kawasan Asia-Pasifik menunjukkan kinerja yang sangat baik. Pasar cryptocurrency juga diuntungkan dari keuntungan penurunan suku bunga, dengan harga Bitcoin sempat melampaui 66000 dolar, kemungkinan adanya gelombang kenaikan baru sedang dalam proses.
Sebelum keputusan pemotongan suku bunga, data ekonomi terbaru yang dirilis oleh Amerika menunjukkan bahwa jumlah pekerjaan non-pertanian meningkat sebesar 142.000, kurang dari yang diharapkan; CPI bulan Agustus naik 2,5% dibandingkan tahun lalu, turun selama 5 bulan berturut-turut. Data ini meningkatkan harapan pasar terhadap pemotongan suku bunga.
Penurunan suku bunga biasanya akan berdampak berbeda pada berbagai jenis aset:
Penurunan suku bunga kali ini sedikit melebihi ekspektasi Wall Street. Secara historis, The Federal Reserve (FED) hanya akan melakukan pemotongan suku bunga pertama sebesar 50 basis poin saat resesi ekonomi. Namun, Ketua The Federal Reserve (FED) Jerome Powell menyatakan bahwa ekonomi Amerika Serikat masih beroperasi dalam batas yang dapat dikendalikan, dan tidak ada kekhawatiran resesi yang signifikan. Penurunan suku bunga kali ini dianggap sebagai "pemotongan suku bunga preventif", yang menunjukkan tekad The Federal Reserve (FED) untuk melawan risiko resesi.
Berdasarkan pengalaman sejarah, pemotongan suku bunga preventif biasanya akan mendorong bull market aset global, sambil menyebabkan devaluasi dolar AS. Oleh karena itu, kita beralasan untuk percaya bahwa pemotongan suku bunga kali ini akan mendorong kenaikan harga aset lebih lanjut.
Setelah penurunan suku bunga, pasar saham AS menunjukkan kinerja yang kuat. S&P 500 mencetak rekor tertinggi baru, sementara indeks saham kecil Russell 2000 menunjukkan kinerja yang sangat menonjol. Ini sesuai dengan pola umum di mana saham kecil biasanya berkinerja lebih baik pada awal penurunan suku bunga. Namun, hedge fund tampaknya lebih menyukai saham teknologi, saham media, dan saham telekomunikasi, melanjutkan investasi yang terkait dengan tema AI.
Dari pasar global, selain Amerika Serikat, indeks saham dari berbagai negara seperti Jerman, India, Indonesia, dan Singapura juga mencetak rekor tertinggi, menunjukkan bahwa para investor penuh percaya diri terhadap lingkungan investasi setelah penurunan suku bunga.
Pasar cryptocurrency juga mendapatkan manfaat dari peningkatan selera risiko yang disebabkan oleh penurunan suku bunga. Bitcoin bangkit dari titik terendahnya di 53000 dolar AS pada awal bulan menjadi lebih dari 66000 dolar AS. Data ETF spot menunjukkan bahwa beberapa institusi menambah kepemilikan Bitcoin setelah penurunan suku bunga, mencerminkan perbaikan sentimen investor.
ETF Ethereum juga mengalami aliran dana berkelanjutan sejak diluncurkan. Mengingat rasio ETH/BTC telah turun di bawah 0,04, dengan nilai yang cukup tinggi, investor dapat mempertimbangkan untuk mengikuti ETF Ethereum untuk alokasi yang moderat.
Dibandingkan dengan siklus penurunan suku bunga tahun 2019, penyesuaian Bitcoin tahun ini datang lebih awal. Sejak mencapai puncak tahunan di bulan Maret, Bitcoin telah mengalami 189 hari penyesuaian fluktuasi, dengan penurunan maksimum mencapai 33%. Meskipun mungkin akan terus berfluktuasi dalam jangka pendek, diperkirakan bahwa besaran dan durasi penyesuaian akan lebih kecil dibandingkan dengan siklus tahun 2019. Dalam jangka panjang, Bitcoin tetap dianggap prospektif.
Laporan penelitian terbaru dari BlackRock menunjukkan bahwa Bitcoin sebagai alat diversifikasi risiko yang unik menarik karena terlepas dari faktor-faktor tradisional yang mendorong risiko dan imbal hasil. Meskipun memiliki volatilitas yang tinggi, risiko dan potensi imbal hasil yang dihadapi Bitcoin memiliki perbedaan mendasar dibandingkan dengan aset berisiko tinggi tradisional.
Seiring dengan meningkatnya perhatian investor global terhadap risiko geopolitik, masalah utang Amerika Serikat, dan ketidakstabilan politik global, Bitcoin dapat dilihat sebagai alat diversifikasi risiko yang semakin unik, yang membantu mengurangi risiko fiskal, moneter, dan geopolitik dalam portofolio.
Secara keseluruhan, dengan datangnya periode pelonggaran likuiditas, pasar aset global umumnya menunjukkan tren yang positif. Dalam lingkungan pelonggaran dolar, cryptocurrency bisa menikmati keuntungan likuiditas dan juga bisa menjadi alat untuk melindungi terhadap masalah utang Amerika Serikat, yang patut diperhatikan oleh para investor.