Off-chain private sale et financement : ouvrir une nouvelle ère

La private sale est essentiellement une transaction financière, mais elle implique un travail et une collaboration professionnels complexes. Du point de vue de l'investissement, il est généralement nécessaire de passer par quatre étapes : la levée de fonds, l'investissement, la gestion post-investissement et la sortie. Ce processus implique un grand nombre de tâches complexes, telles que l'enregistrement de l'entité, la gestion des investisseurs, la gestion financière, la due diligence, etc. Pour les startups, un travail considérable est également nécessaire pour finaliser le financement, y compris l'enregistrement de l'entité, la planification du financement, la gestion de la structure de capital, etc.

Ces travaux dépassent souvent le champ de compétence des participants. Les fondateurs de start-ups manquent souvent d'expérience en matière de financement, et les investisseurs peuvent également être troublés par des processus complexes. Pour accomplir ces tâches, les participants doivent supporter des coûts supplémentaires et faire appel à davantage de collaboration externe. Par conséquent, la private sale est une activité à forte barrière à l'entrée.

L'émergence d'outils en ligne tels qu'AngelList a changé la donne. Cela a abstrait le travail complexe des différentes étapes du financement privé en composants et programmes, permettant à ces processus de fonctionner en ligne grâce à la technologie Internet. Cela a considérablement amélioré l'efficacité, élargi les frontières des affaires et réduit les coûts. C'est un changement de paradigme que la transformation technologique a apporté à l'industrie du financement privé.

Cependant, l'émergence des cryptomonnaies a posé de nouveaux défis pour le financement privé. En raison de l'incapacité à utiliser des outils traditionnels, la plupart des financements privés en cryptomonnaies utilisent encore des méthodes de gestion simples, telles que la gestion des actifs par des portefeuilles multi-signatures, des transferts manuels, etc. Cela entraîne non seulement une faible efficacité, mais aussi de nombreux risques, tels que le risque de fonds, le risque de défaut, etc.

En même temps, les cryptomonnaies ont également créé de nouvelles opportunités pour le financement par private sale. Étant donné que l'investissement en cryptomonnaies peut être considéré comme un échange de devises au sein du même système de comptabilité, nous pouvons tirer parti des caractéristiques techniques telles que les contrats intelligents, la monnaie programmable et la disponibilité des données pour contraindre les deux parties à la transaction sur le plan technique et garantir les droits de chaque partie.

Par exemple, nous pouvons déployer des contrats de gestion de fonds pour éviter la détournement de fonds, déployer des contrats d'accord d'investissement pour garantir l'exécution, et utiliser l'ouverture de la blockchain et la disponibilité des données pour identifier les institutions d'investissement. En rendant chaque étape de la transaction on-chain, nous pouvons construire un ensemble d'outils de financement et d'investissement on-chain, réalisant un véritable écosystème de financement et d'investissement décentralisé, sans autorisation, et communautaire.

C'est un nouveau changement de paradigme que la technologie blockchain apporte au financement et à l'investissement privés. De nombreux projets travaillent déjà pour réaliser cette vision d'"investissement off-chain". À l'avenir, avec l'amélioration et la réglementation du secteur du financement et de l'investissement privés en cryptomonnaie, ces produits destinés au financement et à l'investissement en cryptomonnaie devraient briller.